Un nou ordin record, de 44 milioane de euro, a fost plasat de un investitor de retail la oferta Romgaz

Un investitor a plasat un ordin de aproape 196 milioane lei (44,2 milioane euro) pe segmentul de retail al ofertei Romgaz, un nou record pe această tranșă, care deja a fost suprasubscrisă de 13,6 ori, investitorii alocând 3,777 miliarde lei (852,6 milioane euro).

Precedentul record pe tranșa investitorilor de retail a ofertei Romgaz a fost atins miercuri, când a fost introdus un ordin de 168,3 milioane lei (38 milioane euro), pentru un pachet reprezentând 60% din acțiunile alocate pe acest segment.

Ordinul de 196 milioane lei (44,2 milioane euro) a fost plasat joi și vizează 70% din acțiunile din tranșa de retail.

Intensitatea subscrierilor în oferta Romgaz a început să crească miercuri, iar joi a atins un nivel foarte ridicat, în special în cazul ordinelor plasate pe tranșa investitorilor de retail pentru mai mult de 10.000 de acțiuni.

Astfel, joi la ora 13:00, în sistemul bursei erau înregistrate 876 de ordine pentru subscrieri de peste 10.000 de titluri, față de 463 miercuri la ora 16:45. Valoarea acestor ordine însumează 2,838 miliarde lei (640,6 milioane euro), iar volumul de acțiuni subscrise este de 4,6 ori mai mare decât cel de miercuri de la ora menționată.

Un număr de 20 de ordine erau între 32 milioane lei (7,2 milioane euro) și aproape 196 milioane lei (44,2 milioane euro). Dintre acestea, șase ordine au valori de peste 100 milioane lei (22,5 milioane euro).

Majoritatea ordinelor mari au fost înregistrate în prima parte a zilei de joi. Până miercuri la ora 16:45, cel mai mare ordin a fost de 168,3 milioane lei (38 milioane euro).

Cele mai mari trei ordine sunt de 166,7 milioane lei (37,6 milioane euro), 168,3 milioane lei (38 milioane euro) și, respectiv, de 195,9 milioane lei (44,2 milioane euro).

Cel mai probabil, ordinele sunt în marjă, fiind acoperite de o scrisoare de garanție din partea unei bănci, întrucât în momentul introducerii lor, tranșa investitorilor de retail era deja suprasubscrisă semnificativ, iar investitorii respectivi știu că vor primi mult mai puține acțiuni decât au subscris, urmând să plătească doar o parte din suma cu care au subscris.

Până joi, la ora 13:00, tranșa de retail a fost suprasubscrisă de 13,6 ori, față de 5,3 ori miercuri la ora 16:45. În sistemul Bursei au fost înregistrate 10.990 de ordine pe tranșa micilor investitori, față de 10.004 până miercuri la ora 16:45. Pentru pachete de până la 10.000 de acțiuni erau 10.114 ordine, în valoare de 939,1 milioane lei (212 milioane euro).

Astfel, investitorii de retail au alocat în total 3,777 miliarde lei (852,6 milioane euro) pentru subscrierile în această tranșă și volumul de acțiuni subscrise este de două ori mai mare decât pachetul de 15% din acțiunile Romgaz scos la vânzare de stat.

Ordinele de subscriere au putut fi depuse până joi, la ora 13:00, iar brokerii pot introduce ordinele în sistemul bursei până la ora 23:30. După acest moment, urmează alocarea acțiunilor.

Statul poate aloca un pachet suplimentar de pe tranșa investitorilor instituționali pe tranșa investitorilor mici, potrivit prospectului ofertei.

Prețul la care vor fi vândute acțiunile Romgaz va fi stabilit la finalul operațiunii, în funcție de subscrierile investitorilor instituționali (85% din acțiunile scoase la vânzare), iar pentru micii investitori vor fi aplicate discounturi.

Investitorii de retail beneficiază de reduceri doar pentru primele 10.000 de acțiuni subscrise, nu și pentru GDR-uri, iar subscrierea se face la prețul maxim, de 32 lei/acțiune. Începând de marți și până joi, ultima zi a operațiunii, discountul acordat pentru subscrierile acestor investitori este de 3%, față de 5% în primele cinci zile ale ofertei.

Statul a lansat pe 22 octombrie oferta prin care vrea să vândă 15% din acțiunile Romgaz la prețuri între 24 și 32 lei pe acțiune, estimând că va obține între 1,38 miliarde lei (311,7 milioane euro) și 1,85 miliarde lei (415,6 milioane euro). Oferta se încheie joi, iar acțiunile sunt vândute atât la Bursa de la București, cât și prin intermediul unor certificate de depozit (GDR-uri) pe piața de la Londra.